正确看待投资收益率

衡量投资连结险是否具有竞争力的关键是各保险公司给予投保人的回报水平。许多保险公司通过各种媒体宣传公司的投资实力和以往取得的投资业绩。作为消费者究竟应该如何正确看待和理性地评价各保险公司投资连结险产品的投资管理水平和投资收益呢?
(1)要区分假定投资收益率与实际投资收益率。目前,我们在各个投资连结险产品的宣传单上,均可看到按假定收益率计算的颇为诱人的投资收益,而某些不负责任的代理人为达到促进销售的目的,更是言过其实。如曾有代理人以每年高达15％、20％的持续上升年增长率来解释保单价值的积累过程,导致出现该产品海市蜃楼般的高回报。这种歪曲实际采用虚无假设的手段,在股市不断上升的时候不易被人察觉,而当股市出现波折,投保人须承担亏损时就有深感上当受骗的感觉。为避免这种情况的出现,理性的投保人应该意识到,投资连结险中涉及的投资活动与其他投资活动一样,其风险与收益都具有一定的不确定性。在投保之前就要对此有充分的心理准备,慎重考虑自己是否能承受可能的风险和损失。这样才能以一颗平常心看待投资型保险带来的得与失。
(2)短期的投资收益率并不能客观地评价投资连结险的收益水平。o投资连结险的投资收益直接取决于保险公司投资的表现。由于投资收益受宏观经济状况、利率、汇率、资本市场和投资管理人的专业经验水平等多种因素的影响,必然会存在一定的波动性。短期的投资收益中包含较大的偶然因素,仅可以作为评价保险公司的投资管理水平的参考,并不能客观地反映一个公司真正的投资水平,也不能代表客户长期的收益水平。投资连结险作为一种长期投资工具,追求的是通过资产的长期积累实现资产的保值增值。长期投资收益率排除了偶然因素的影响,可以比较客观地反映一个公司的投资管理水平,是客户投资价值的体现。因此,客户应当根据公司过去的长期投资收益水平、投资目标、投资组合、投资管理经验和投资风格等,理性地评价不同公司的投资管理水平,并根据自己的风险承受能力,选择适合自己的投资连结险。