有关分红险特点评析

分红险是人寿保险的一种，指保险公司在每个会计年度结束后，将上一会计年度该类分红保险的可分配盈余，按一定的比例、以现金红利或增值红利的方式，分配给客户的一种人寿保险。简单来说就是带有分红功能的寿险。分红险使投保人和保险公司共同承担保单在未来很长时间内和市场收益率变动风险。

中国保监会在《分红保险管理办法》中规定保险公司应至少将分红保险业务当年可分配盈余的70%分配给客户。

分红保险的客户会在每年的保单生效对应日后接到保险公司前年度的分红通知书，直到合同约定的时间到期为止。那么客户在购买分红保险要承担什么样的风险呢？其实客户最大的风险就是没有分红。

就是说保险公司当年的经营状况不好导致分红业务为零的话，客户当年的分红是没有的，但不承担保险公司其他的风险。这样的一款分红保险就确保了客户的利益，不会因为保险公司的投资失利而资产缩水。

分红保险的红利来源于死差益、利差益和费差益所产生的可分配盈余。死差益是指保险公司实际的风险发生率低于预计的风险发生率，即实际死亡人数比预定死亡人数少时所产生的盈余；利差益，是指保险公司实际的投资收益高于预计的投资收益时所产生的盈余；费差益，是指保险公司实际的营运管理费用低于预计的营运管理费用时所产生的盈余。

分红险的红利分配有两种方式：现金红利和增额红利。现金红利是直接以现金的形式将盈余分配给保单持有人。目前国内大多保险公司采取这种方式。增额红利是指整个保险期限内每年以增加保险金额的方式分配红利。

分红险可以使投资者在获得保障的同时享受保险公司的专业投资收益，其适用人群主要是那些风险承受力不高，投资风格稳健的投资者；以及工作繁忙，无暇投入太多精力对股市与基金的操作，但又想寻求保障与资产保值增值的人士。

此外，风险承受能力强，偏好高收益投资产品的投资者也可投资分红险，合理的理财产品配置才能不惧未来资本市场的变幻莫测，满足人生各阶段的不同需求。

分红险主要适合风险承受能力低、投资需求不高、以理财为主的客户群体。